Darunter versteht man, dass Ressourcen unnötigerweise und meist nicht nutzbringend verbraucht werden. In Unternehmen kommt dies durch ineffiziente Prozesse, Ausschuss, Nacharbeit, schlecht angelernte Mitarbeiter, Unfälle, unsachgemäße Handhabung uvm. zustande. Als Kennzahlen zur Messung von Verschwendung dienen häufig: Geld, Zeit, Arbeitskraft und Materialverbrauch. Verschwendung zu eliminieren, ist einer der Erfolgsfakturen für KMU. Um Verschwendungen entgegenzuwirken, werden oft unsinnige Aktionen durchgeführt. Vermehrter Materialeinkauf, Überstunden, Arbeitszeitverlängerungen, mehr Personal, Verkürzung der Prozesszeiten und Arbeitsvorgabenverdichtung.